米銀証券の上級半導体アナリストであるVivek Arya氏が最新の見解を発表し、人工知能（AI）がメモリ業界における構造的な変化を促進していると述べました。AI専用ストレージチップの供給と需要のバランスのズレは少なくとも2027年末まで続くとの見方です。

このアナリストは、マイクロストレージの最新四半期財務報告に基づいて分析し、AI最適化型ストレージチップの生産に必要な能力は、従来のコンピューティングストレージ製品の3〜4倍であると指摘しました。彼は「ストレージチップがない限り、AIはない」という業界の主張を唱え、今回のストレージ企業の収益が大幅に予想を上回ったのは、業界の伝統的なサイクル的な回復ではなく、AI演算力需要による長期的な構造的成長であると説明しました。サプライチェーン面では、マイクロストレージは16の顧客と長期的な供給契約を締結しており、今後の供給量、価格、納入保障を確保し、供給の変動リスクをヘッジしています。